Цена Brent, акции «Татнефти», облигации «Полюса», ставка ФРС: дайджест

Фото: «РБК Инвестиции»

Цены на нефть

В среду, 17 июня, большую часть торгового дня цены на нефть продолжали тренд на снижение на ожидании заключения меморандума между США и Ираном.

В начале основной торговой сессии в России котировки стали возвращать утраченные позиции, резко ускорившись в начале американских торгов. В моменте стоимость августовских фьючерсов на нефть Brent на лондонской бирже ICE Futures за минуту резко подскочила более чем на 3% и на максимуме достигла отметки $82,97 за баррель. Однако котировки быстро вернулись к уровням, на которых торговались ранее, и затем продолжили двигаться вниз.

По итогам 17 июня цены на нефть Brent выросли на 0,74%, до $79,55 за баррель.

Незадолго до скачка нефтяных котировок вышли недельные данные по запасам нефти в США. Запасы сырой нефти в США на прошлой неделе снизились на 8,26 млн барр., до 418,2 млн барр. Это самое сильное падение с февраля, пишет Trading Economics.

Также лидеры стран G7 заявили о намерении усиливать санкции против России, включая нефтегазовую сферу, а также активизировать поставки Украине средств ПВО и дальнобойного оружия.

«Скорее всего, это был краткий технический всплеск на фоне сразу нескольких сильных новостей, а не новая устойчивая тенденция», — объяснял аналитик Freedom Global Владимир Чернов.

В четверг, 18 июня, стоимость августовских фьючерсов на нефть Brent на лондонской бирже ICE Futures, по данным на 8:30 мск, снижается на 2,33%, до $77,7 за баррель.

Иранский телеканал Press TV со ссылкой на пресс-секретаря МИД Ирана Эсмаила Багаи 18 июня сообщил, что США и Иран подписали меморандум о взаимопонимании в электронном виде, официальная церемония, которая должна была пройти 19 июня в Швейцарии, не потребовалась.

«Рынок закладывает увеличение поставок иранской нефти после возможного снятия санкций», — отмечает директор по стратегии ФГ «Финам» Ярослав Кабаков.

Акции «Татнефти»

Акции «Татнефти» в среду, 17 июня, отыграли часть потерь предыдущего дня. По итогам торгов обыкновенные акции компании выросли на 1,88%, достигнув ₽543 за бумагу. Привилегированные бумаги подорожали на 1,47%, до ₽511.

Поводом для роста стали сообщения о том, что «Татнефть» отменила введенные накануне лимиты на отпуск бензина АИ-92 и дизельного топлива на своих АЗС. По словам источника «Интерфакса», лимиты на отпуск бензина марки АИ-95 — 30 л — пока сохраняются.

До этого котировки нефтяника активно падали два дня подряд. За это время обыкновенные акции потеряли около 10,6%, снизившись с ₽596,4 до ₽533. «Префы» подешевели на 9,81%, до ₽503,6.

Сильное падение котировок нефтяника началось в понедельник, 15 июня, на фоне сообщения президента США Дональда Трампа о том, что США и Иран достигли мирного соглашения. Во вторник котировки ускорили снижение после сообщения о том, что «Татнефть» ввела на всех автозаправках в России временный лимит на отпуск бензина и дизельного топлива.

Ограничения были введены для предотвращения ажиотажа и равномерного обеспечения клиентов в период повышенной нагрузки, пояснял представитель компании.

Руководитель направления информационно-аналитического контента «Альфа-Инвестиций» Василий Карпунин полагает, что рост котировок «Татнефти» в среду — это всего лишь отскок после внушительной просадки в начале недели.

Утром в четверг, 18 мая, бумаги «Татнефти» возобновили снижение. На 8:20 мск обыкновенные акции компании теряли 1,31%, привилегированные бумаги дешевели на 1,15%.

Когда ситуация на мировом нефтяном рынке стабилизируется и цены найдут новую точку опоры, недооцененные после падения акции «Татнефти» могут оказаться привлекательнее остальных бумаг нефтяного сектора, полагает ведущий аналитик Freedom Global Наталья Мильчакова.

Валютные облигации «Полюса»

18 июня — последний день, когда можно поучаствовать в размещении юаневых облигаций «Полюса». Заявку на участие можно подать до середины дня. Предварительная дата размещения — 23 июня.

Главная особенность выпуска — рекордный для корпоративного юаневого сегмента срок — пять лет. Инструмент может быть интересен инвесторам, которые хотят зафиксировать валютную доходность на длительный период и добавить в портфель защиту от возможного ослабления рубля.

Параметры выпуска облигаций серии ПБО-11:

Номинал: ¥1000
Срок до оферты: пять лет
Погашение: семь лет
Первоначальный ориентир по купону: не выше 8,00% годовых (фиксированный).
Купонный период: 30 дней
Доступен: неквалифицированным инвесторам

«Полюс» — крупнейший производитель золота в России и шестая в мире среди публичных золотодобывающих компаний, себестоимость производства на ее предприятиях является одной из самых низких в мире. Компания имеет наивысшее кредитное качество: рейтинги ruААА от «Эксперт РА» и AAA.ru от НКР, отмечают аналитики «ВТБ Моя Аналитика».

Ставка ФРС

По итогам двухдневного заседания 16–17 июня ФРС США в четвертый раз подряд оставила процентную ставку без изменений — в диапазоне 3,5–3,75% годовых. Это первое заседание под председательством Кевина Уорша, который сменил на посту Джерома Пауэлла. Решение по ставке было принято единогласно и совпало с ожиданиями рынка.

ФРС также представила новые макропрогнозы на ближайшие годы. Примечательно, что только 18 из 19 представителей ФРС представили свои прогнозы по ставке на конец 2026 года. Уорш отказался публиковать собственный прогноз. Уорш ранее критиковал саму практику публикации таких прогнозов и на пресс-конференции подтвердил, что сознательно не стал сообщать свои ожидания по ставке, отметил инвестиционный аналитик «Альфа-Инвестиций» Павел Гаврилов.

ФРС повысила прогнозы по ставке на конец 2026 года с 3,4 до 3,8% и по инфляции с 2,7 до 3,6%. Прогноз роста ВВП снижен с 2,4 до 2,2%.

Из пресс-релиза исчезла так называемая политика предварительных ориентиров (forward guidance), которые ФРС публиковала с 2003 года. По словам Уорша, это осознанное решение, так как такой инструмент плохо подходит к текущим условиям денежно-кредитной политики, а само заявление теперь должно в первую очередь фиксировать факты, а не задавать ожидания.

Следующее заседание ФРС запланировано на 28–29 июля. На утро 18 июня рынок закладывал вероятность в 70,1%, что ФРС на следующем заседании сохранит ставку на текущем уровне. Еще 29,9% ставится на повышение на 25,б.п.

Последний день покупки акций под дивиденды

Дивидендная доходность указана к закрытию торгов 17 июня.

«Промомед». Дивиденды на каждую акцию — ₽8,00. Дата выплаты — 3 июля. Доходность — 2,06%.

Корпоративные события

«Казаньоргсинтез». ГОСА. В повестке вопрос по дивидендам за 2025 год.
«Россети Волга». ГОСА. В повестке вопрос по дивидендам за 2025 год.
ОГК-2. ГОСА. В повестке вопрос по дивидендам за 2025 год и утверждение годового отчета.
«Россети Центр». ГОСА. В повестке вопрос по дивидендам за 2025 год.
«Славнефть-ЯНОС». ГОСА. В повестке вопрос по дивидендам за 2025 год.
«Волгоградэнергсбыт». ГОСА. В повестке вопрос по дивидендам за 2025 год и утверждение годового отчета.
«Самараэнерго». ГОСА. В повестке вопрос по дивидендам за 2025 год и утверждение годового отчета.
«Арсагера». ГОСА. В повестке вопрос по дивидендам за 2025 год и утверждение годового отчета.

Другие важные события

Последний день обращения квартальных июньских фьючерсов на российские индексы, акции и валюту.
Президент России Владимир Путин примет участие в пленарном заседании саммита Россия — АСЕАН, который проходит в Казани с 17 по 19 июня.
Арбитражный суд Москвы рассмотрит заявления Euroclear, касающиеся исполнения решения по иску Банка России.
Великобритания: уровень безработицы, апрель — 9:00 мск.
Швейцария: ставка ЦБ — 10:30 мск.
Великобритания: ставка ЦБ — 14:00 мск.
США: число первичных заявок на получение пособий по безработице — 15:30 мск.
США: индекс производственной активности ФРС Филадельфии, июнь — 15:30 мск.
США: индекс опережающих экономических индикаторов, май — 17:00 мск.
США: объем запасов природного газа, по данным Управления по энергетической информации (EIA) — 17:30 мск.
США: число активных буровых установок, по данным Baker Hughes — 20:00 мск.